其他回答

• a同學
  為什么金融機構貸款基準利率期限越長越高期限越短越低？
  • 興老師
    時間越短，占用金融機構資金的時間就短，金融機構可以使用歸還的資金再投入使用，利用率高。貸款利率自然低。
    時間越長，占用金融機構資金的時間就長，而且要考慮經濟通貨膨脹率，否則金融機構就虧本了，所以自然會設定的高些。
    其實民間借貸一樣本身利率就比金融機構的高出很多，而且是高風險，主要是用于短期拆借，他當然要利率高呀，因為回報快啊，相信民間借貸很少做長期的（當然指高利貸了）
• 吉同學
  影響可轉債價值的因素 為什么回售期限越長，轉換比率越高？回售價格越高？回售的期權價值越大？ 為什么
  • 謝老師
    （1）回售期限
    首先得明白什么是期權，期權是一段時間內以固定行權價格出售的權利。期權的價值源自股票的波動性，如果股票不波動，行權價與股票價格產生不了價差，期權就沒價值。那么回售期限越長，在較長的時間內，股票的波動可能性越大，自然期權價值越高。如果理解不了，打個比方，學校讓你在開學前選擇考試方式：在授課結束后，1個星期內考試或1年內考試。你肯定會選1年內考試吧，誰知道考試難不難，要是難的話，1個星期內考試不得懵逼了。
    （2）回售價格
    回售是指在股價低于某一價格時，投資者以固定行權價格出售給發(fā)行方的權利。此處回售價格即為行權價格，持有人賣東西，自然價格越高越好。所以回售價格越高，期權價值越大；同理，贖回價格越高，持有人買東西，價格越高月不利，因此贖回價格越高，期權價值越低；
    (3)轉換比率
    轉換比率是能轉換成股票的數量，對于回售期權而言，在行權價格固定時，轉換比率高，能轉換的股票數量越多，回售期權價值越高；對于贖回期權而言，在行權價格固定時，發(fā)行人付出的股票數量越少，對其越有利，即轉換比率月低，贖回期權價值越高。
• 木同學
  為什么執(zhí)行匯率越高，買入期權的期權費越低？
  • L老師
    期權費在交易所內由交易雙方委托經紀人通過公開競價來確定，其大小主要取決于：
    1、期權合約的有效期。有效期限越長，買主選擇的余地越大，市場價格向買主所期望的方向變動的可能性越高，期權費越高；反之，有效期限越短，買主選擇的余地越小，市場價格向買主期望的方向變動的可能性越低，期權費越低。
    2、協(xié)定價格的高低。分購買看漲期權和看跌期權兩種情況。購買看漲期權的期權費隨協(xié)定價格上升而減少；購買看跌期權的期權費隨協(xié)定價格上升而增加。
    3、期貨市場價格變動的趨勢。當期貨價格趨于上升時，購買看漲期權的期權費就增加；當期貨價格趨于下跌時，購買看漲期權的期權費下降。
    4、期權交易商品的價格波動程度。某種商品的市場價格波動越大，做期權意義越大，期權費也越高；反之，期權費越低