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資金需要量預測因素分析法公式是什么

2021-04-13 初級會計職稱 1449人瀏覽
老師回答
資金需要量預測因素分析法公式:資金需要量=(基期資金平均占用額-不合理資金占用額)×(1±預測期銷售增減率)×(1±預測期資金周轉速度變動率)。因素分析法特點:計算簡便,容易掌握,但預測結果不太精確。適用:通常用于品種繁多、規格復雜、資金用量較小的項目。
資金需要量預測的步驟
資金需要量預測一般按以下幾個步驟進行:
(1)銷售預測
銷售預測是企業財務預測的起點。銷售預測本身不是財務管理的職能,但它是財務預測的基礎,銷售預測完成后才能開始財務預測。因此,企業資金需要量的預測也應當以銷售預測為基礎。
(2)估計需要的資產
資產通常是銷售量的函數,根據歷史數據可以分析出該函數關系。根據預計銷售量和資產銷售函數,可以預測所需資產的總量。某些流動負債也是銷售的函數,相應的也可以預測負債的自發增長率,這種增長可以減少企業外部融資的數額。
(3)估計收入、費用和留存收益
收入和費用與銷售額之間也存在一定的函數關系,因此,可以根據銷售額估計收入和費用,并確定凈利潤。凈利潤和股利支付率,共同決定了留存收益所能提供的資金數額。
(4)估計所需要的追加資金需要量,確定外部融資數額
根據預計資產總量,減去已有的資金來源、負債的自發增長和內部提供的留存收益,得出應追加的資金需要量,以此為基礎進一步確定所需的外部融資數額。
因素分析法的方法功用
因素分析法的最大功用,就是運用數學方法對可觀測的事物在發展中所表現出的外部特征和聯系進行由表及里、由此及彼、去粗取精、去偽存真的處理,從而得出客觀事物普遍本質的概括。其次,使用因素分析法可以使復雜的研究課題大為簡化,并保持其基本的信息量。
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王惟燁

ACCA、CPA

高頓會計研究院特聘講師,《會計職稱四維考霸》編者

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